观点

投资人在股东信、访谈、雪球上公开讲过的观点，加上知名投资节目和名人对个股的看法，按发表时间排列。每条都附原文出处，原话逐字照录；投资人谈自己 13F 持仓的，「说完之后」那一行是同一季度 13F 上的实际操作。

投资人和名人谈 GEV 的 2 条观点GEV 的持仓与进出看全部

2026 年 7 月

看多特里·史密斯 谈 GEV

GE Vernova：涡轮机一旦装上，客户就被锁定几十年的服务合同

2026 年上半年，特里·史密斯调整了「什么都不做」的策略，组合换手率升到 51.8%，开始更多考虑基本面和股价动量。新买入 GE Vernova。它的设备发电量约占全球三分之一，护城河来自能源基础设施的规模和高转换成本；增长来自电网升级和 AI 数据中心的自建电源，在手订单 1630 亿美元，约为 2025 年收入的 4 倍。

Its competitive ‘moat’ stems from the scale and high switching costs of energy infrastructure: once its turbines are installed, customers are locked into high-margin, inflation-protected service contracts for decades.
股东信Fundsmith Equity Fund 2026 年半年度致股东信
护城河、能源
说完之后，2026Q3 的 13F：13F 尚未披露

2025 年 5 月

看多Jim Cramer 谈 GEV

GE Vernova 处在所有电力大趋势的中心

GE Vernova 年内涨了近 40%。Cramer 认为它除了太阳能之外，处在所有电力大趋势的中心：AI 数据中心耗电，大科技公司很可能用它的燃气轮机发电；对美国有贸易顺差的国家可能被激励购买它的设备；美国最大公共电力公司 TVA 申请建设的首个小型核反应堆也由它开发。和那些「概念核电股」不同，它在核电上有真实的业务。

I think the nat gas for the data center and nuclear opportunities are some of the biggest out there, and GE Vernova dominates both of them,
电视节目CNBC 报道：Cramer 解释 GE Vernova 为何上涨（《Mad Money》）
电力、AI、核能